O Stoxx 600 recuou 0,4% depois de se aproximar dos seus máximos históricos durante a sessão.
Os setores mais defensivos mostraram um melhor comportamento, enquanto que tecnologia fechou 5% abaixo dos valores alcançados na sessão anterior, ante o temor de uma maior regulação dos centros de dados nos EUA. Entre as empresas, Rheinmetall chegou a perder mais de 16% após cortar novamente as suas previsões para 2026.
Por índices, o IBEX 35 avançou 0,6%, até situar-se em torno dos 19.450 pontos, apoiado pelos bancos, ArcelorMittal e Laboratórios Rovi. Por sua vez, o Euro Stoxx 50 cedeu 0,5%. O seletivo espanhol manteve um melhor comportamento relativo que o conjunto da região.
O Banco da Inglaterra elevou as taxas de juro em 25 pb, até 4,00%, a sua primeira subida desde agosto de 2023. A decisão respondeu ao aumento da inflação britânica, que atingiu 3,5% em setembro e poderia situar-se perto de 5% a meio de 2027, segundo as previsões da instituição. O encarecimento energético associado ao conflito do Oriente Médio continua a ser o principal risco inflacionista. No entanto, o governador Andrew Bailey assinalou que a decisão não implica necessariamente uma sucessão de novas subidas.
Nos Estados Unidos, a vitória democrata em ambas as câmaras do Congresso continuou a condicionar o comportamento setorial. A possibilidade de uma maior supervisão do desenvolvimento de centros de dados e da inteligência artificial provocou novas vendas em fabricantes de semicondutores e fornecedores de infraestrutura tecnológica.
Ao fecho europeu, o S&P 500 cedia 2,9%, o Nasdaq 4,3%, e o Dow Jones 2,4%. As vendas concentravam-se nos fabricantes de semicondutores, enquanto se rotacionava para valores mais defensivos.
Renda Fixa
As rentabilidades soberanas desceram de ambos os lados do Atlântico, apoiadas pela forte correção do petróleo desde o início da semana. Nos Estados Unidos, a perspetiva de um Congresso dividido reforçou as expectativas de uma menor expansão fiscal, enquanto a possível desaceleração dos investimentos em centros de dados introduziu dúvidas sobre a demanda futura de financiamento. Na Europa, o movimento ocorreu apesar da subida de taxas do Banco da Inglaterra.
A TIR do Bund alemão a 10 anos situou-se à volta de 3,24%, com uma descida de 3 pb. Por sua vez, a TIR do Treasury americano a 10 anos rondou 4,83%, após recuar 5 pb. Ambas as referências permaneceram perto dos seus mínimos dos últimos dois meses, enquanto os investidores aguardavam a publicação do relatório de emprego americano na sexta-feira.
Matérias-primas e divisas
O Brent subiu cerca de 2,2%, até situar-se em 96,7 dólares por barril, depois de registar na quarta-feira uma queda de 8,7%, o seu maior retrocesso dos últimos meses.
O euro ganhou ligeiramente terreno face ao dólar. O EUR/USD situou-se à volta de 1,123.
