Bankinter | Los resultados 4T 2024 superan lo esperado, continúan los crecimientos elevados. En 4T 2024 las ventas alcanzan 85.683MDKK (+30% a/a vs. 81.000MDKK esperado), EBIT 36.767MDKK (+37%), BPA ajustado 6,34DKK (+29%), supera los 6,04DKK esperados.
En el año 2024, las ventas son 290.403MDKK (+25% y +26% a tipos de cambios constantes), EBIT 128.339 (+25% y +26% a tipos constantes) y el BPA ajustado 22,63DKK (+22%), están en el rango superior de las guías 2024 (crecer en ventas +23/+27% y en EBIT +21/+27%, ambos a tipo constante).
Anuncia guías 2025: espera crecer en ventas +16/+24% y en EBIT +19/+27%, ambos a tipo constante e incluye una estimación negativa de tipo de cambio de -3/-5 p.p. Eleva el dividendo 2024 hasta 11,40DKK/acción (+21%, rentabilidad 1,9%).
Opinión del equipo de análisis de Bankinter:
Nuestra valoración es positiva, los resultados superan lo esperado y se sitúan en el rango superior de las guías. Las guías son atractivas y las vemos factibles mientras que los incrementos de ventas, EBIT y BPA son elevados. El enfoque está en el desarrollo de las segunda generación de fármacos adelgazantes.
Novo Nordisk es uno de los valores de nuestra Cartera Temática de Tecnología de la Salud que se revaloriza +6% en 2025 y +26% desde su lanzamiento en junio de 2023.
